前期一系列探討國際評價準則委員會IVSC）前瞻性報告的文章中，探討了社會價值定義與其是否能衡量、人力資本對企業價值創造之影響及其如何衡量，兩者對於企業價值之貢獻皆已逐漸被各界所認同；IVSC將此系列報導之第三個主題定調在品牌之價值。企業對於品牌經營與價值創造之關聯性早已給予肯定之答案，然而，近年來經濟環境之改變讓企業界對於品牌之經營效應、投資者對於品牌的價值創造能力，及評價人員對於品牌之衡量方式都有不同的考量，故 IVSC 藉此機會重新思考品牌價值之定位與衡量方式，希望未來能以更佳的方式反映品牌價值。
ESG浪潮，重新定位品牌價值
在知識經濟環境下，投入品牌之經營已成為眾多企業之關鍵競爭優勢，評價人員於衡量品牌之價值創造時，必須考量該品牌在其主要市場之影響力，以及品牌與其他資產的交互作用，特別是品牌與其他無形資產結合後所創造「
網 絡 效 應 」（networking effect）。 近 幾
年環境、社會、治理（ESG）永續浪潮之興起，代表投資者渴望得到更多資訊，以了解品牌對企業價值的影響。隨著品牌在企業價值創造中扮演的角色不斷演變，衡量品牌價值的方法及假設可能亦須隨之改變。本文將先說明
IVSC檢視品牌如何為組織創造價值以及辨認價值創造活動之屬性，並分析各類投資者如何評估品牌創造之企業價值；後續將再說明從這些觀察中，進一步探討品牌價值之衡量方法與假設。
在所有無形資產中，品牌可能是對於企業價值創造影響面向最廣之類型；IVSC
指出，品牌同時能夠為企業增加收入、減少成本及降低風險。品牌的定義可能因人而異，狹義而言， 品 牌主要係指商標與營業名稱（trademark and trade
name）； 然 而 就
投資者觀點，對品牌可能有更廣義的認定，雖然此廣義的認定可能無法符合會計準則上認列資產的規定，惟將其揭露於財務報告及永續報告中，不僅是個可達成之目標，亦是一種回應投資者需求的方式。有鑑於此，本文將從廣義的角度來探討品牌。